惠及低收入群體,第三支柱能做什么?

第三支柱如何緩解養老資金缺口壓力？姚余棟提出，第三支柱替代率要達到至少10%，甚至20%，與第一支柱比翼齊飛。

參考日、德、美等國的經驗，姚余棟認為，第三支柱建設對低收入群體、靈活就業人群尤為重要。

姚余棟介紹，日本的iDeCo計劃（個人繳費確定型養老金）、德國的李斯特計劃、美國的IRAs（個人退休賬戶）都是第三支柱的成功代表。

以德國李斯特計劃為例，該計劃以財政補助的方式補貼參與計劃者，并通過直接稅前補貼惠及中低收入者。具體來說，如果個人將稅前工資的4%存入李斯特儲蓄賬戶，就可以得到政府每年154歐元的基礎補助，這部分收入可抵減個人當期應納稅所得額。

經過20年的改革，李斯特計劃已經覆蓋德國三分之一的就業人口。有關數據顯示，2019年德國65歲以上人群收入來源構成中，來自第三支柱的占比為31%。

第三支柱的個人賬戶養老金相當于一個低門檻的家庭信托計劃。姚余棟強調，第三支柱要囊括廣大的中低收入者，成為覆蓋10億人的專屬養老金。參考日、德等國經驗，可以通過財政補貼等手段提高居民參加意愿。